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Multi Packaging Solutions, Inc. annonce une sollicitation de consentements liée à ses billets de premier rang

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Multi Packaging Solutions, Inc. (« MPS ») a annoncé aujourd'hui que, relativement à la conclusion précédemment annoncée de l'accord de regroupement avec Chesapeake Services Limited (« Chesapeake »), MPS sollicite

Multi Packaging Solutions, Inc. (« MPS ») a annoncé aujourd'hui que, relativement à la conclusion précédemment annoncée de l'accord de regroupement avec Chesapeake Services Limited (« Chesapeake »), MPS sollicite les consentements des détenteurs de ses billets de premier rang à 8,500 % échéant en 2021 (les « Billets ») pour approuver les amendements (les « Amendements proposés ») de certaines dispositions dans l'acte de fiducie (l'« Acte de fiducie ») régissant les billets.

L'adoption des amendements proposés nécessite le consentement des détenteurs d'au moins une majorité du montant en capital des billets alors en circulation votant en tant que catégorie unique.

Les Amendements proposés s'appliqueront une fois qu'une majorité des détenteurs de billets auront soumis leurs consentements sans les avoir dûment révoqués avant la date limite de révocation (conformément à la définition de cette condition dans la déclaration de sollicitation de consentements (la « Déclaration de sollicitation de consentements ») du 21 novembre 2013) et que l'acte de fiducie supplémentaire associé aura été exécuté. Les Amendements proposés deviendront applicables lors du règlement du paiement de consentement à D.F. King & Co., Inc., l'agent payeur, paiement prévu immédiatement avant la concrétisation du regroupement avec Chesapeake par lequel Chesapeake deviendra un garant des billets. Les Amendements proposés (i) modifieraient l'étendue de la définition de changement de contrôle, la faisant passer d'un élément testé relativement à MPS et à certaines de ses filiales, à un élément testé relativement à Chesapeake et à certaines de ses filiales, et ajouterait les sociétés affiliées de Chesapeake à la définition de « Détenteurs autorisés » ; (ii) ajouteraient des nouvelles clauses restrictives et modifieraient les clauses restrictives existantes ; et (iii) amenderaient d'autres dispositions de l'acte de fiducie conformément à la description de la déclaration de sollicitation de consentements. Suite à ces amendements, MPS ne serait pas tenue de faire une offre de changement de contrôle pour acheter les billets à 101 % relativement au regroupement d'entreprises avec Chesapeake. MPS peut accomplir le regroupement d'entreprises sans les amendements proposés en faisant l'offre de changement de contrôle, auquel cas Chesapeake ne serait pas ajoutée en tant que garant des billets.

Selon les termes et sous réserve des conditions qui sont exposés dans la Déclaration de sollicitation de consentements, MPS effectuera un paiement en espèces de 10,00 $ par tranche de 1 000 $ en capital cumulé des billets détenus par chaque détenteur de billets ayant dûment fourni et non révoqué un consentement dûment exécuté avant la date limite (conformément à la définition de ce terme dans la Déclaration de sollicitation de consentements).

Le paiement en espèces sera versé à l'agent payeur à la satisfaction ou la renonciation aux conditions de paiement spécifiées dans la Déclaration de sollicitation de consentements ou rapidement après, le paiement étant prévu se dérouler peu avant la concrétisation du regroupement d'entreprises. Si les Amendements proposés sont approuvés par les détenteurs représentant une majorité du montant en capital des billets et si un acte de fiducie supplémentaire est dûment conclu relativement aux billets, l'acte de fiducie supplémentaire liera tous les détenteurs des billets, y compris ceux qui n'ont pas donné leur consentement, bien que ces derniers ne reçoivent pas le paiement de consentement. La Sollicitation de consentements est sous réserve de la satisfaction à certaines conditions usuelles.

La Sollicitation de consentements est exclusivement soumise aux acheteurs qui sont des détenteurs de notes conformément aux enregistrements au 20 novembre 2013 17h00 et selon les termes et sous réserve des conditions qui sont exposés dans la déclaration de sollicitation de consentements. La sollicitation expirera le 6 décembre 2013 à 17h00, heure de New York. MPS peut, à sa seule discrétion, résilier, prolonger ou amender la Sollicitation de consentements à tout moment conformément à la description de la Déclaration de sollicitation de consentements.

Des exemplaires de la Déclaration de sollicitation de consentements et d'autres documents associés sont disponibles auprès de D.F. King & Co., Inc. en appelant le numéro gratuit aux États-Unis (800) 829-6551 ou, pour les banques et les courtiers, le (212) 269-5550, ou encore par courriel, à l'adresse mps@dfking.com. Les détenteurs des billets sont encouragés à consulter la Déclaration de sollicitation de consentements afin d'en connaître les conditions détaillées et les procédures pour consentir aux amendements proposés. Barclays et Credit Suisse agissent en tant qu'agents de sollicitation conjointe. Toutes les personnes qui ont des questions concernant les sollicitations de consentements peuvent contacter Barclays en composant le numéro gratuit aux États-Unis (800) 438-3242 ou le numéro à frais virés (212) 528-7581.

La présente annonce n'est faite qu'à titre indicatif et elle ne constitue ni une offre de vente ni une sollicitation d'offre d'achat de titres. Aucune recommandation n'est faite concernant la décision des détenteurs de billets par rapport à leur consentement aux Amendements proposés. La sollicitation de consentements n'est pas effectuée dans une juridiction où, ni à ou de la part d'une personne à laquelle ou auprès de laquelle il est illégal d'effectuer une telle sollicitation en vertu des lois étatiques ou étrangères en vigueur relatives aux valeurs mobilières ou « blue sky ».

Énoncés prospectifs

Le présent communiqué de presse contient des énoncés prospectifs au sens de la loi Private Securities Litigation Reform Act de 1995, notamment des déclarations concernant la réussite de la sollicitation, que l'acte de fiducie supplémentaire soit exécuté ou non ou que le regroupement avec Chesapeake soit accompli ou non, les conséquences et bénéfices anticipés suite au regroupement, les délais des paiements de consentements et d'autres informations et déclarations qui ne constituent pas des faits historiques. Ces énoncés prospectifs impliquent un certain nombre de risques et d'incertitudes qui pourraient générer une différence substantielle entre les résultats réels et ceux qui sont suggérés ou impliqués dans ces déclarations. Ces risques et incertitudes incluent l'obtention et les délais d'obtention des consentements nécessaires de la part des détenteurs d'obligations et l'obtention et les délais d'obtention des approbations réglementaires nécessaires, ainsi que d'autres facteurs. Ces énoncés prospectifs ne sont valables qu'à la date du présent communiqué. Nous déclinons expressément toute obligation ou tout engagement de diffusion de mises à jour ou de révisions d'énoncés prospectifs quels qu'ils soient figurant dans la présente en vue de refléter des modifications de nos attentes concernant ces énoncés ou des changements des événements, conditions ou circonstances sur lesquels s'appuient ces énoncés.

À propos de Multi Packaging Solutions

MPS est un leader mondial dans la fourniture de solutions d'emballage à valeur ajoutée à une base de clients diversifiée de premier ordre à travers les marchés des soins de santé, grand public et du multimédia. MPS fournit à ses clients un vaste éventail d'emballages imprimés spécialisés, notamment des boîtes pliantes haut de gamme, des étiquettes et des inserts, à travers une variété de substrats et de finitions. MPS compte 16 sites de fabrication aux États-Unis et en Europe et elle emploie environ 2 500 personnes.

Le texte du communiqué issu d'une traduction ne doit d'aucune manière être considéré comme officiel. La seule version du communiqué qui fasse foi est celle du communiqué dans sa langue d'origine. La traduction devra toujours être confrontée au texte source, qui fera jurisprudence.

Multi Packaging Solutions
Contact avec les médias :
Erin Willigan, 646-885-0157
Vice-président du marketing
erin.willigan@multipkg.com

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